与货币错配相比，另一个融资风险是期限错配。

融资风险依银行资产负债表期限转换的程度而定。资产负债表项目的到期期限，可能随着对手方类型的改变而相应地变化。同业银行间债权，包括同业借款和债券，通常是短期的，或与对非银行机构的债权相比，期限更短。而这里资产是否能被迅速转换为现金，依赖于基础资产的到期期限与其所在市场的流动性。

报告指出，银行能够直接从银行同业拆借市场借入美元，其通常都是短期的。他们也能够通过外汇互换(对手方为银行或非银行机构)获得美元，这种方式所获融资的平均期限更短。与之相比，直接由包括企业和零售存款在内的非银行机构、央行存款以及货币市场基金提供的美元融资，其到期期限各不相同。

美国货币市场基金，成为欧洲等非美银行业的重要融资来源，其在2007年时为欧洲银行提供了约1万亿美元。

通过衡量欧洲主要银行的全球资产负债表总头寸，BIS报告明确，截至2007年中期，主要欧洲银行的美元融资缺口高达1万亿~1.2万亿美元。

直到金融危机爆发，欧洲银行已经通过同业拆借市场(3150亿美元)、从央行借款(3860亿美元)和利用外汇互换(3150亿美元)这些方式，将本币转换为美元来满足这种需求。

报告继而指出，但是，如果假设这些银行对货币市场基金的负债(约1万亿美元)也是短期负债，预计他们在2007年中期的美元融资缺口将会是2万亿~2.2万亿美元。若所有对非银行机构的负债都看作是短期融资，预计上限将达6.5万亿美元。

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